Simon Khalaf (Marqeta) : “Avec notre offre de produits bancaires, nous ciblons la finance embarquée”

Comment évolue l’activité de Marqeta, société fondée en 2009 avec l’objectif de simplifier les paiements ?

Marqeta s’est fait connaître avec une activité phare : la modernisation de l’émission de cartes. De nombreux cas d’usage ont tiré la croissance de la société, dont le retrait de fonds (cash-out) bien entendu, mais aussi le BNPL, la gestion des dépenses, la livraison à la demande, la mise en place de plafonds et de récompenses dynamiques, etc. Depuis sa création, la raison d’être de Marqeta est d’exploiter toutes ses capacités technologiques, à base d’API, pour repenser le traitement des flux d’argent. Notre volonté est de traiter l’innovation à l’échelle, en répondant à l’ensemble des besoins. Ainsi, nous pouvons gérer le programme (“Managed by Marqeta”) ou en partager la responsabilité avec le client (“Powered by Marqeta”). Cette dernière approche est privilégiée en Europe aujourd’hui [où Marqeta vient d’être retenu pour accompagner la nouvelle banque numérique de Raiffeisen en Pologne et en Roumanie, Ndlr], mais nous comptons faire évoluer ce cadre en 2023.

L’étape suivante, que nous avons fortement accélérée au printemps 2022, a consisté à aller vers la gestion des programmes de cartes de crédit [La plateforme crédit de Marqeta a été enrichie de 40 nouvelles API, Ndlr]. Même si nous avons signé avec de grandes institutions financières [dont First National Bank of Omaha, Ndlr], le potentiel réside auprès des fintech et de la finance embarquée. D’une certaine manière, Apple a ouvert la voie en montrant qu’une société technologique pouvait être associée à une banque du point de vue du consommateur.

D’où votre volonté d’aller plus loin avec une offre de produits bancaires…

Effectivement, nous venons de lancer une offre qui s’apparente à du Banking-as-a-Service. Nous fournissons un compte DDA (demand deposit account, un compte à vue qui permet le retrait de fonds à la demande, Ndlr), des services de cash-in et cash-out via différents terminaux, du financement instantané, des transferts ACH, le paiement de factures… Nous estimons couvrir 95 % des opérations que le client effectue avec un compte bancaire. Cette offre est pour l’instant uniquement disponible aux Etats-Unis, tout comme notre plateforme crédit. En revanche, notre plateforme historique d’émission de cartes est accessible dans 40 pays.

Comment se différencier sur un marché qui compte déjà de nombreuses propositions ?

En reprenant ce qui a fait le succès de Marqeta dans l’émission de cartes : une stack moderne, un processus de prise de décision adaptée à votre situation, des API de qualité, de la rapidité d’exécution et la capacité à passer à l’échelle. Nous voulons apporter une solution complète et néanmoins modulaire.

Quels acteurs ciblez-vous ?

Nous savons que les grandes institutions financières ne nous attendent pas sur ce terrain. Comme pour les programmes de cartes de crédit, nous pouvons répondre aux demandes de fintech qui souhaitent élargir leur champ d’action, mais la profondeur de marché se situe véritablement un cran plus loin, dans la finance embarquée. Nous voulons permettre à des marques que les consommateurs adorent de proposer directement des services financiers. Cela peut concerner des acteurs du retail, des plateformes de la gig economy, de l’économie circulaire… Il y a de nombreuses applications où le consommateur a besoin de solutions financières complètes. Les fintech ont réalisé un énorme travail pour optimiser le lien entre le consommateur et une marque. Mais il reste encore des pans entiers à moderniser, par exemple autour de la relation entre l’entreprise et ses salariés ou fournisseurs. Dans cet esprit, nous avons développé avec Mastercard et Branch la Uber Pro Card, une carte liée à un compte qui permet aux chauffeurs Uber de percevoir du cashback sur leurs frais de carburant ou de recharge électrique.